家庭财务报表分析课件.ppt

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1、Part 2,Financial Report,Analysis and Budgeting,家庭财务分析,?,家庭财务分析的作用：,?,了解家庭财务状况：收支、储蓄、资产、负债,?,跟踪家庭支出、财务变化,?,家庭资产负债表,?,家庭收支储蓄表,几个基本会计概念,?,流量,vs.,存量,?,收付实现制,vs.,权责发生制：信用卡消费,?,成本价值,vs.,市场价值,?,以成本评估,评价记帐的正确性,本期期末净值,-,上期期末净值,=,当期,(,本期,),储,蓄,=,当期净值变动,?,以市价评估,反映家庭的真实财富变动,当期净值变动,=,当期,(,本期,),储蓄,+,当期资产重,估调整额,+,

2、当期未实现资本利得或损失额,家庭资产负债表,?,资产项：,?,现金、存款、股票、基金、债券、保单、房地,产、汽车、应收款、预付款,?,分类：流动性资产、投资性资产、自用资产,?,流动资产为备用金,?,投资资产追求收益,?,自用资产只追求效用,家庭资产负债表,?,负债项,?,信用卡未偿还余额、汽车贷款、房屋贷款、预,收款、私人借款,?,分类：流动性负债、投资性负债、自用负债,?,消费负债尽量避免,?,投资负债获利还清,?,自用资产的负债须考虑负担能力,家庭资产负债表,?,资产负债表编制的注意事项,?,是一个时点的存量记录，要确定是以月底、季,底或年底资料编制,?,要清点自用资产并评估价值,成本与

3、市价分别,记录，并计算账面损益。自用资产可提折旧以,反映价值随使用而降低。,家庭资产负债表,?,财务比率分析,?,各类资产占总资产的比重：应提高投资资产比重,?,负债比率,：总负债比总资产（通常认为,50%,是安全边界）,?,借贷流动率,：消费性负债与流动资产之比,?,融资比率,：投资性负债与投资性资产之比,?,自用贷款成数,：自用性负债与自用性资产之比,?,流动资产与月收入之比,：经验认为保留,3-6,个月非理财收入作为流,动性资金,?,债务覆盖比率,：非理财收入与当期债务偿还额之比（通常认为等于,3,以上,比较好）,家庭资产负债表编制案例,现金,1,万，存折余额,:2,万,外币存款,:1,

4、万美元,成本汇率,8.1,，年底汇率,7.8,自用房产,成本,50,万,当前市价,70,万,房贷余额,30,万,投资用房产,成本,30,万,当前市价,40,万,房贷余额,20,万,种类,20,年缴费期,已缴,5,年,定期寿险,保额,50,万,现金价值,0,终身寿险,保额,10,万,现金价值,1,万,养老寿险,保额,20,万,现金价值,5,万,投资型保单,保额,10,万,现金价值,12,万,证券名称数量,成本,市价,联通,10,手,4 4.8,武钢,20,手,5 7.0,招商银行,10,手,6 15.6,基金,10000,单位,1 1.9,借给亲友,(,债权,)3,万,信用卡账单,1,万,汽车买

5、价,15,万,已使用,3,年,折旧,50%,资产项目,成本,市价,负债项目,金额,净值项目,成本,市价,现金,$10,000,$10,000,信用卡负债,$10,000,活存,$20,000,$20,000,流动性资产,$30,000,$30,000,消费性负债,$10,000,流动净值,$20,000,$20,000,外币存款,$81,000,$78,000,联通股票,$4,000,$4,800,武钢股票,$10,000,$14,000,招商銀行股票,$6,000,$15,600,基金,$10,000,$19,000,债权,$30,000,$30,000,投资用房产,$300,000,$40

6、0,000,投资用房贷,$200,000,终身寿险,$10,000,$10,000,养老寿险,$50,000,$50,000,投资型保单,$100,000,$120,000,投资性资产,$601,000,$741,400,投资性负债,$200,000,投资净值,$401,000,$541,400,自用汽车,$150,000,$75,000,自用房屋,$500,000,$700,000,自用房贷,$300,000,自用性资产,$650,000,$775,000,自用性负债,$300,000,自用净值,$350,000,$475,000,总资产,$1,281,000,$1,546,400,总负债,

7、$510,000,总净值,$771,000,$1,036,400,问题,下列哪项不属于资产负债科目？,1.,期房预付款,2.,信用卡利息,支付,3.,寿险保单现值,4.,股票,Ans:2,家庭收支储蓄表,?,收入项,?,薪资收入、佣金收入、房租收入、利息收入、,变现资产资本利得,?,分类：根据不同的目的进行分类,?,工作收入,vs.,理财收入,?,固定收入,vs.,不定期收入,?,工作收入是源头活水，退休后只有理财收入,家庭收支储蓄表,?,支出项,?,家庭生活支出、房租支出、贷款利息支出、保,费支出,?,支出的分类：生活支出,vs.,理财支出,刚性支出,vs.,弹性支出,?,生活支出应预算控制

8、，贷款归还及保费缴清应,在退休前完成。退休后只有生活支出。理财支,出主要包括利息支出和保障性保险的保费支出,家庭收支储蓄表,?,所得税与三险一金的处理,?,个人所得税列为收入的减项，用于计算可支配收入,?,个人失业保险费为保障型保费,?,个人与单位所缴的医疗保险费拨入社会统筹医疗基金部分为保障型保费；,拨入个人账户部分为限制支配收入与储蓄，个人医疗保险账户余额为资,产,?,个人与单位所缴的基本养老保险费拨入养老保险社会统筹基金部分相当,于保障型保费；拨入个人账户部分为限制支配收入与储蓄，个人养老保,险账户余额为资产,?,个人与单位住房公积金缴存全部为限制支配收入与储蓄，住房公积金账,户余额为资

9、产,?,三险一金中属于或相当于保障型保费部分同样可列为收入的减项,家庭收支储蓄表,?,保费的分类与记帐方式,?,保费分类,:,根据项目可分为保障型保费与储蓄型,保费,?,保障型,:,定期寿险,/,意外险,/,医疗险,/,失能险,?,保障型保费当作费用归类为理财支出中,?,保障型保险如发生赔款，作为转移收入处理,?,储蓄型,:,养老险,/,还本险,/,退休年金,/,投资型保单,?,储蓄型保费当作储蓄,所累积的现金价值当作生息,家庭收支储蓄表,?,储蓄项（开源节流）,?,手上钱越多的人越容易累积财富（复利）。,?,自由储蓄和固定用途储蓄,?,自由储蓄可以用于实现短期目标、本金提前还款、,提高生活质

10、量等,?,固定用途储蓄用于本金的定期还款和实现长期目标,的定额储蓄,储,蓄,固,定,用,途,储,蓄,长期,目标,定额,储蓄,可自由使用资金,开源,节流,自,由,储,蓄,本金,提前,还款,本金,定期,还款,实现,目标,实现旅游,等短期目标,教育储蓄存款,储蓄型保险保费,计划贷款还款的,本金摊还部分,提前还清贷款,住房公积金缴存,个人养老金缴存,增加家庭储蓄的着力点,税,前,收,入,税,后,收,入,毛,储,蓄,净储,蓄,节税规划,开源,计划,所,得,税,生,活,支,出,支出预算,控管,利息,保费,减债减息计划,保险组合重组,还债,投资,摊还本金,或提前还款,让财富成长,家庭收支储蓄表,?,财务比率

11、分析,?,在工作期间应逐年提高理财收入比重,?,支出比率,=,总支出,/,总收入,=,生活支出,/,总收入（,消费,率,）,+,理财支出,/,总收,入（,财务负担率,）,?,自由储蓄率,=,自由储蓄,/,总收入,家庭收支储蓄表,?,编制家庭收支储蓄表的注意事项：,?,是一段时期的流量记录，通常按月结算,?,以现金基础为原则记账，信用卡在还款时才记,支出,?,已实现资本利得或损失是收入或支出项目。未,实现资本利得为期末资产与净值增加的调整项,目，不会显示在收支储蓄表中。,?,变现资产现金流入含本金与资本利得，只有资,本利得记收入，本金为资产调整,?,房贷本息摊还仅利息计支出，归还本金为负债,减少

12、,家庭收支储蓄表编制案例,夫薪资,10,万,妻薪资,8,万,所得税扣缴,1.5,万,家计支出,6,万,赡养父母支出,1.2,万,子女大学学费支出,1.5,万,保障型保费支出,1.3,万,储蓄型保费支出,1,万,房贷本金支出,2,万,利息支出,2,万,利息收入,0.1,万,实现资本利得,1,万,实现资本损失,2,万,稿费收入,0.5,万,定期定额投资基金,1.2,万,收入项目,金额,支出项目,金额,储蓄项目,金额,储蓄运用,金额,薪资,$180,000,家计支出,$60,000,基金定投,12000,稿费,$5,000,扶养父母,支出,$12,000,储蓄型,保费,10000,所得税,扣缴,($

13、15,000),子女学费,支出,$15,000,工作收入,$170,000,生活支出,$87,000,生活储蓄,$83,000,资产增加,22000,利息收入,$1,000,保障型,保费,$13,000,还房贷,本金,20000,实现,资本利得,$10,000,利息支出,$20,000,实现,资本损失,($20,000),理财收入,($9,000),理财支出,$33,000,理财储蓄,($42,000),负债减少,20000,总收入,$161,000,总支出,$120,000,总储蓄,$41,000,自由,储蓄额,($1,000),家庭收支储蓄表,?,阿明去年的收入为,130,万元，生活支出,

14、60,万元，利息支出,10,万元，本金还款,20,万元，保障型保费支出,10,万元，储蓄型保费支出,15,万元，定期定额投资,基金,12,万元。则去年阿明的财务负担率与自由储蓄率各为多少？,（,1,）财务负担率,7.69%,，自由储蓄率,38.46%,（,2,）财务负担率,42.31%,，自由储蓄率,30.76%,（,3,）财务负担率,15.38%,，自由储蓄率,2.31%,（,4,）财务负担率,23.08%,，自由储蓄率,11.53%,?,Ans,：,3,财务负担率,=,理财支出,/,总收入,=(10+10)/130=15.38%,自由储蓄率,=,自由储蓄额,/,总收入,=,(130-60-

15、10-10)-,(20+15+12),/130=2.31%,问题,有关家庭财务报表的编制，下列叙述中哪个是错的？,1.,已实现资本利得是收入科目,2.,财产险保费是负债科目,3.,每月房贷缴款额，利息部分是支出科目,Ans:2,2.,费用,(,支出,),科目,家庭资产负债表与收支储蓄表的,关系,本期收入,现金流入,本期收入,-,本期支出,=,本期储蓄,=,净值增加,期初净值,=,过去历年储蓄累积额,-,资产折旧,+,历年资产价值增减额,(,资本利得或损失,),本期支出,现金流出,家庭综合财务比率分析,?,净值成就率,?,净值成就率,=,实际净值,/,应有净值，其中,应有净值,=,工作年数目前年

16、储蓄额,?,实际净值与应有净值的差异在于原始储蓄的投,资回报。,?,该指标的意义在于：衡量财富的成长性。标准,值为,1,。该比率越大，表明过去的理财成绩越,好。,家庭综合财务比率分析,?,收支平衡点收入,?,将支出分为变动支出和刚性支出（或者固定支出）。计算满足固定支出,时的最低收入要求。,?,收支平衡点收入,=,固定支出负担,/,工作收入净结余比例,，其中,工作收入净结余比例,=,（工作收入,-,变动支出）,/,工作收入,其中变动支出包括置装费、税保费、交通费、外食费等随收入变动而变,化的费用部分。收入越多，变动支出越多。,如果把应有储蓄列入收支平衡点收入，则,收支平衡点收入,=,（固定支出

17、负担,+,应有储蓄）,/,工作收入净结余比例,?,实际计算时，可以先计算出变动支出率：变动支出,/,总收入,家庭综合财务比率分析,?,收支平衡点收入,?,该指标的意义在于：以积极方式，计算出要维,持某一程度的现在及退休后生活水平需要多少,收入，量出为入。不考虑应有储蓄的收支平衡,点只能实现短期的收支平衡。考虑应有储蓄的,收支平衡点能实现长期的收支平衡。,?,若难以提高收入，应降低支出，提高工作收入,净结余比例。,?,举例：小钟月薪,10,万，每月薪资所得扣缴,1.3,万元，劳健保费,4,千元，交通费及餐费,8,千元，,固定生活费用,4,万元，房贷本息支出,2,万元，则,家庭综合财务比率分析,?

18、,安全边际率,?,安全边际率,=,（当前收入,-,收入平衡点收入）,/,当前收入,?,该比率的意义在于：衡量当收入减少或者固定,费用增加时有多大的缓冲空间。,家庭综合财务比率分析,?,财务自由度,?,财务自由度,=,（当前净值投资收益率）,/,当前的年支出,?,当财务自由度,=1,时，意味着只靠理财收入就可维持基本生活。,N,S,R,C,SNR/C,年纪,已工作,年数,目前,年储蓄,报酬率,目前,年支出,财务,自由度,40,20,3,5%,7,42.86%,50,30,3,5%,7,64.29%,60,40,3,5%,7,85.71%,66.7,46.7,3,5%,7,100%,家庭综合财务比

19、率分析,?,资产增长率,?,举例：老张期初资产,50,万，其中,20,万投资资产，,30,万自用资产，若本期工作储蓄,5,万，投资报,酬率,10%,。则老张的资产增长率为,(5+20,10%)/50=14%,?,净值增长率,?,举例：年收入,10,万元,生活支出,7,万元,期初生,息资产,10,万元,自用房屋,20,万元,房贷,10,万元,家庭收支与储蓄预算,应有收入计算基础,?,应有家庭年收入,=,应有年消费支出,+,购房贷款本息摊还额,+,教育金储蓄,+,退休,金储蓄,?,应有家庭消费支出,=,期待水准的每人消费性支出家庭人口数,?,购房房贷本息负担,=PMT(6%,20,房价,*70%)

20、,，以房贷利率,6%,，贷款,20,年来,估计年本息摊还额，房价,=,期待水准的需求面积,家庭人口数,期待地区,的单价。,?,退休金储蓄以,(,期待水准的生活费用需求,2,人退休后生活年数,20,年,)/(,距离,退休年数,),来计算。,?,教育金储蓄,=(,未成年子女数期待水准的教育费用,),/,距离子女上大学年数,?,以上均假设投资报酬率等于学费成长率和通货膨胀率,基准,30,岁应有收入,:,万,/,年,自己,加上配偶,增加一子女,奉养单亲,或奉养双亲,基本需求,生活费,0.50,1.00,1.50,2.00,2.50,房贷负担,0.49,0.98,1.46,1.95,2.44,退休金储蓄

21、,0.33,0.67,0.67,0.67,0.67,教育金储蓄,0.00,0.00,0.40,0.40,0.40,总计,1.32,2.64,4.03,5.02,6.01,一般水准,生活费,0.80,1.60,2.40,3.20,4.00,房贷负担,1.10,2.20,3.29,4.39,5.49,退休金储蓄,0.53,1.07,1.07,1.07,1.07,教育金储蓄,0.00,0.00,1.67,1.67,1.67,总计,2.43,4.86,8.43,10.32,12.23,满意水准,生活费,1.50,3.00,4.50,6.00,7.50,房贷负担,3.05,6.10,9.15,12.20

22、,15.25,退休金储蓄,1.00,2.00,2.00,2.00,2.00,教育金储蓄,0.00,0.00,2.67,2.67,2.67,总计,5.55,11.10,18.32,22.87,27.42,制订支出预算的步骤,梦,想,认识自己,投资性格,分析自己,当前状况,设置财务,目标,离目标,年数,期望,报酬率,届时,需求额,每月需储蓄金额,每月收入,每月支出预算,退休计划,购房计划,教育金计划,中长期目标,短期目标,购车计划,旅游计划,进修计划,案例：家庭财务报表与预算编,制,?,张浩先生当前,30,岁，与,25,岁的王琳小姐,3,年前结婚，,1,年前生一个小男孩张强，,上班时间由祖母免费照

23、顾。,?,刚以首付款,100,000,元、住房公积金贷款,200,000,元购置,300,000,元房屋自住，,贷款年限,20,年，住房公积金贷款利率,4.59%,。,?,当前的资产有现金,460,元，活存,10,000,元，国内股票基金,40,000,元，国债,50,000,元，按照当前的投资组合，预期投资报酬率为,6%,。,?,张先生,2006,年,12,月税前收入为,4,000,元，张太太税前收入为,3,500,元，生活支,出为,4,000,元。自付医疗险为工资的,2%,，失业保险金为工资的,1%,。,?,个人养老保险金账户缴存为工资的,8%,，当前张先生与张太太的个人养老金账,户余额分

24、别为,10,000,元与,8,000,元。,?,住房公积金单位与个人缴存额各为工资的,6%,，住房公积金缴存额都用来支付,房贷本息。,?,张先生与张太太的医疗保险金个人账户余额分别为,3,000,元与,2,000,元。医疗保,险金个人账户缴存为工资的,2%,，单位缴存,1.8%,，都用来作为大额医疗准备。,假设条件,?,预期年终奖金均为两个月，,2007,年,1,月发放。年度性支出包括：每年,1,月,给双方父母红包每人各,1,000,元，商业保障型保险保费年缴,4,000,元，计,划,5,月份国内旅游预算,5,000,元。,?,假设住房公积金的投资报酬率为,3%,，个人养老金账户的投资报酬率为

25、,6%,。,?,每月的消费支出预算分配暂时依照,2004,年全国平均比率估计。,?,假设通货膨胀率为,3%,，学费年增长率为,5%,，居住地区当前平均工资为,2,000,元。,2007,年工资免税额为,1,600,元。,?,预计房价年增长率,3%,，并假设收入不增长。,?,当地住房公积金贷款的上限为,200,000,元。,理财目标,?,夫妻于,2006,年底共同商议的理财目标如下,:,?,30,年后退休。两人合计届时准备现值每月,3,000,元的退休金,退休后,余寿,20,年。,?,在儿子张强,18,岁时，准备好现值,50,000,元的高等教育基金。,?,10,年后，张强念初中时，换一套更大的

26、房子，预计新房现值,500,000,元。,?,5,年后，购置现值,100,000,元的轿车自用。,我国工资、薪金所得税率,级数,全月应纳税所得额,税率,%,速算扣除数,1,不超过,500,元（含）的,5,0,2,超过,500,元至,2000,元的部分,10,25,3,超过,2000,元至,5000,元的部分,15,125,4,超过,5000,元至,20000,元的部分,20,375,5,超过,20000,元至,40000,元的部分,25,1375,6,超过,40000,元至,60000,元的部分,30,3375,7,超过,60000,元至,80000,元的部分,35,6375,8,超过,800

27、00,元至,100000,元的部分,40,10375,9,超过,100000,元的部分,45,15375,计算,2006,年,12,月可支配收入,?,税率为平均税率而非边际税率。依照各地区实际的四金费率计算每月三,险一金的实际支出。本例中三险一金四金合计,17%,。,?,工作收入包括薪资、工作奖金、年终奖金等，双薪家庭可分别估计夫妻,收入再加总。本例中，夫妻双方工作收入合计,=4,000,元,+3,500,元,=7,500,元。,?,张先生当前的月税前收入,4,000,元，所得税,=(4,000,元,*83%-1,600,元,)*10%-25,元,=147,元。,?,张太太当前的月税前收入,3

28、,500,元，所得税,=(3,500,元,*83%-1,600,元,)*10%-25,元,=106,元。,?,家庭可支配月收入,=,工作收入,-,税捐支出,-,医疗保险费,-,失业保险费,-,养老,保险费,-,住房公积金,=7,500,元,-253,元,-150,元,-75,元,-600,元,-450,元,=5,972,元。,一、月可支配收入计算表,项目,金额,(,元,),夫,妻,家庭合计,工作收入,税率费率,4,000,3,500,7,500,税捐支出,3.37%,147,106,253,医疗保险,2.00%,80,70,150,失业保险,1.00%,40,35,75,养老保险,8.00%,

29、320,280,600,住房公积金,6.00%,240,210,450,可支配收入,79.63%,3,173,2,799,5,972,二、,2006,年,12,月的月收支储蓄表,项目,金额,(,元,),%,备注,家庭可支配收入,5,972,76.99%,月养老金缴存,600,7.73%,不含单位缴存,月住房公积金缴存,900,11.60%,包括单位缴存,月医疗保险金缴存,285,3.67%,包括单位缴存,1.8%,月可运用收入合计,7,757,100.00%,月生活支出,4,000,51.57%,月贷款利息,765,9.86%,家庭月储蓄,2,992,38.57%,月贷款本金,510,6.57

30、%,月退休金强制储蓄,600,7.73%,月医疗险强制储蓄,285,3.67%,月自由储蓄,1,597,20.59%,三、编制,2007,年年收支预算表,项目,分配百分比,预估金额,(,元,),工作奖金,100.00%,15,000,奖金所得税,9.67%,1,450,孝亲红包,26.67%,4,000,年缴保费,26.67%,4,000,年度旅游,33.33%,5,000,自由储蓄,3.67%,550,四、,2006,年,12,月的资产负债表,资产,金额,%,现金,460,0.11%,活存,10,000,2.36%,国债,50,000,11.81%,股票型基金,40,000,9.45%,个人

31、养老金账户,18,000,4.25%,住房公积金,账户,0,0.00%,医疗保险金,账户,5,000,1.18%,自用房产,300,000,70.84%,总资产,423,460,100.00%,公积金贷款,200,000,47.23%,净值,223,460,52.77%,五、,2007,年的月储蓄目标计算表,退休,子女教育,购换房自备款,还贷款,本金,购车,几年后实现,30,17,10,20,年还清,5,目前现值,月,2,200,50,000,500,000,200,000,100,000,投资报酬率,6.00%,费用增长率,3.00%,5.00%,3.00%,贷款利率,4.59%,3.00%

32、,届时需求额,月,5,340,总额,973,081,114,601,671,958,-,115,927,月强制储蓄,600,0,0,135,0,总计,735,已配置资产,18,000,15,000,售出旧房得款,280,665,公积金贷款,141,173,0,85,000,可累积金额,711,115,40,392,0,113,749,资金缺口,261,966,74,209,250,120,0,2,178,每月储蓄目标金额,261,210,1,526,375,31,总计,2,403,退休规划计算,?,夫妻两人离退休还有,30,年，退休后每个月需要现值,3,000,元的生活费。,基本养老金可提供该

33、地区,20%,生活水准,=2,000,元,*20%*2=800,元，需,用个人养老金账户或自筹退休金的部份,=3,000,元,-800,元,=2,200,元。生,活费以,3%,成长,30,年，刚退休时月生活费终值为：,FV(3%,30,-,2200)=5,340,元。折现率,i=(1+6%)/(1+3%)-1=2.91%,，刚退休时需要,的整笔退休金,PV(2.91%/12,20*12,-5340)=973,081,元。,?,投资报酬率设为,6%,，有,30,年时间可准备，当前养老保险金账户余额为,18,000,元，缴存率,8%,，,7,500,元,*8%=600,元，有,30,年时间可准备，

34、刚,退休时可累积,FV=(6%/12,30*12,-600,-18000)=711,115,元。,?,退休资金缺口,=973,081,元,-711,115,元,=261,966,元，光靠基本养老金与,个人养老金账户的累积额不足以准备退休所需,?,每月应自己准备的退休金储蓄,PMT=(6%/12,30*12,261966)=-261,元。,换房规划计算,?,换房目标现值为,500,000,元,?,10,年后届时需求,FV(3%,10,-500000)=671,958,元,?,届时旧房贷款余额,PV(4.59%/12,10,12,-1275)=122,510,元,?,届时旧房出售额,FV(3%,1

35、0,-300000)=403,175,元,?,换房时还需投入自备款,=671,958,元,-(403,175,元,-122,510,元,)=391,293,元,?,若,10,年后住房公积金月缴存额仍为,900,元，则届时可借款,PV=(4.59%/12,20,12,-900)=141,173,元,?,届时应自己准备的换房自备款,=391,293,元,-141,173,元,=250,120,元,?,每月还需储蓄,PMT=(6%/12,10,12,250120)=-1,526,元,购车规划计算,?,5,年后购车目标现值,100,000,元，时间较近，可以将当前养老金与,住房公积金以外的资产,100

36、,000,元中的,85,000,元配置在此目标上。,?,5,年后购车目标终值,FV=(3%,5,-100000)=115,927,元,?,85000,元整笔投资以,6%,报酬率届时可累积额,FV(6%,5,85000)=113,749,元,?,资金缺口,=115,927,元,-113,749,元,=2,178,元,?,每月应准备的购车目标储蓄,PMT=(6%/12,5,12,2178)=-31,元。,子女教育规划计算,?,子女,17,年以后上大学，大学教育金现值目标,50,000,元，学费增长,率,5%,，,17,年以后届时需求,FV(5%,17,-50000)=114,601,元,?,剩下,

37、15,000,元整笔投资以,6%,报酬率届时可累积额,FV(6%,17,-15000)=40,392,元,?,资金缺口,=114,601,元,-40,392,元,=74,209,元,?,每月应准备的子女教育金目标储蓄额,PMT(6%/12,17*12,74209)=-210,元。,2007,年月消费支出预算分配表,项目,分配百分比,预算金额,食,品,37.73%,1,347,衣,着,9.56%,341,家庭设备用品及服务,5.67%,202,医疗保健,7.35%,262,交通通信,11.75%,419,教育文化娱乐服务,14.38%,513,居住,10.21%,364,杂项商品与服务,3.34%,121,合计,100.00%,3,569,