2月A股罕见20天零上市机构IPO渗透率62.5%.docx

CVINFO投中信息投中统计：2月A股罕见20天零上市机构IPO渗透率62.5%投中研究院2024.03核心发现 2024年2月，共计8家中国企业在A股、港股、美股成功IPO,合计募资60亿元。 A股市场连续20天零新股上市;港股市场IPo停滞；美股市场中企IPO大幅回落。 VC/PE机构IPO渗透率为62.5%,电子信息行业、科创板退出回报最高。2中国企业IPo市场全景树图/2024年2月，共计有8家中国企业在A股、港股以及美股成功IPo,募资总金额60亿元；/本月IPo募资金额TOP5企业依次为诺瓦星云、上海合晶、成都华微、肯特股份、华阳智能/IPo集中行业为电子信息、先进制造、医疗健康、能源及矿业；/IPo集中地域为陕西、四川、上海、江苏、浙江ICONTENTSo中国企业IPO分市场分析02/中国企业IPO退出分析03/中国企业IPo行业及地域分析04/中国企业IPo重点案例分析C政策热点回顾Uo/I01/中国企业IPo分市场分析2024年2月，全球市场中企IPo进程放缓。A股市场连续20天零新股上市；港股市场IPo停滞；美股市场中企IPC）数量金额大幅回落。全球市场：中企IPo进程放缓2024年2月，共计8家中国企业在A股、港股以及美股成功IP。，IP。数量同比下降70.37%,环比下降68.00%;IPO募资金额共计60亿元,同比下降78.10%,环比下降57.14%。2024年2月，全球市场中企IPO进程放缓。A股市场受春节假期和证监会管理层调整影响连续20天"零”新股上市;港股市场IPO停；美股市场中企IPC）数量金额大幅回落。2023年2月-2024年2月全球市场中企IPO数量及金额数据来源：CVS。UrCe投中数据投中研究院，2024.032024年2月各交易板块IPO数量及金额统计7IPO数量TrIPO募浴金额（亿亓上交所-科创板230.00深交所-创业板324.38A股北交所13.98上交所-主板-深交所-主板-港股港交所-主板-港交所-创业板-美股纳斯达克22.05纽交所-数据来源：CVSOUrCe投中数据投中研究院，2024.03全球市场：中企IPo首日破发率25%2024年2月，共计8家中国企业在A股、港股以及美股成功IPo,共有2家企业首日破发，破发率为25%。2月，共有3家企业首日涨幅超过1倍，全部来自深交所创业板，占全部上市中企的比例为37.5%。肯特股份首日涨幅258.62%,是今年截至2月份IPo首日涨幅最大的企业，也是时隔20天后成功IPe)的企业，显示了市场对于IPo的热情。2024年2月全球市场中企IPo首日涨跌幅情况首日涨幅涨幅(%)交易所士.首日跌幅飒)Y交易所1肯特股份258.62%深交所创业板伟大奇科技-39.00%纳斯达克诺瓦星云202.62%深交所创业板上海合晶-6.31%上嫡科创板华阳智能114.10%深交所创业板-成都华微25.49%上交所科创板-SoIarMax22.00%纳斯达克-数据来源：CVS。UrCe投中雌投中研究院，2024.032024年1-2月全球市场中企IPO首日涨跌幅分布区间数据来源:CVSoUrCe投中数据投中研究院，2024.03A股市场：连续20天零新股上市2024年2月，共计6家中国企业在沪深北三市IPO,IPO数量同比下降75.00%,环比下降57.14%；IPo募资金额共计58亿元，同比下降76.71%,环比下降50.85%。2月份，A股市场发生罕见一幕，连续20天零新股上市，2月28日肯特股份上市，而上一家企业上市是在2月8日。2月份的新股"减速可能是受春节假期和证监会管理层调整影响，有利于从严把好IPO质量关，恢复市场信心，稳定市场预期。2023年2月-2024年2月A股市场中企IPO数量及金额数据来源：CVS。UrCe投中数据投中研究院，2024.032024年2月中企A股市场募资情况企业名称、%殳票代码、业务描述上市日期、%资金额（亿元1诺瓦星云3015891.ED显示解决方案服务商2024/2/816.29上海合晶688584半导体硅外延片制造商2024/2/815.00成都华微688709特种集成电路研发商2024/2/715.00肯特股份301591高性能工程塑料研发商2024/2/284.09华阳智能301502微特电机及组件供应商2024/2/24.00海昇药业870656医药中间体研发商2024/2/23.98数据来源：CVS。UrCe投中雌投中研究院，2024.03港股市场：IPO停滞2024年2月，0家中国企业在香港IPOJPO停滞。2024年2月,共有7家企业完成港股上市备案，分别为泓盈城市运营、深业运营、盛禾生物、嘀嗒出行、迈富时、连连数字、经发物业。泓基集团、乐思集团预计3月8日在香港IP。，港股IPO出现回暖迹象。同时，为进一步提升市场效率和流动性，证监会及港交所正探讨一系列措施，包括：完善上市机制、优化交易机制、改善对投资者服务、加强市场推广等。2023年2月-2024年2月港股市场中企IPo数量及金额数据来源：CVS。UrCe投中数据投中研究院，2024.032024年2月港股市场完成备案的企业企业名称主营业;泓盈城市运营城市服务提供商深业运营物业管理服务商盛禾生物生物医药研发商迈富时营销方案提供商连连数字数字支付服务商经发物业物业管理服务商嘀嗒出行互联网出行平台投中研究院，2024.03数据来源：CVS。UrCe投中数据美股市场：中企IPO数量金额大幅回落2024年2月，中国企业在美国资本市场IPO的数量为2家；IPO数量同比下降33.33%,环比下降66.67%;IPO募资金额共计2.05亿元，同比下降91.75%,环比下降31.21%。2月1日，安踏集团2018年收购的芬兰企业亚玛芬体育在纽交所挂牌上市,以13美元/股的价格发行1.05亿股，融资13.7亿美元，是2024年截至2月美股最大规模IPO。2月23日，路特斯与特殊目的并购公司1.CattertonAsiaAcquisitionCOrP完成合并实现在美国纳斯达克上市，募资总额超过8.8亿美元，是2023年至今年2月，特殊目的收购公司相关交易获得的最大规模融资之一。2023年2月-2024年2月美股市场中企IPo数量及金额9数据来源：CVS。UrCe投中雌投中研究院，2024.032024年2月中企美股市场募资情况r企业名称、展票代码1r业务描述1'上市日期1伟大奇科技WETHSoIarMaxSMXT数据来源：CVSoUrCe投中数据触摸屏研发商光伏太阳能解决方案提供商2024/2/212024/2/270.771.28投中研究院,2024.03I02/中国企业IPo退出分析2024年2月，共5家具有VC/PE背景的中企实现上市，VC/PE机构IPo渗透率为62.5%,电子信息行业、科创板退出回报最高。电子信息行业退出回报最高2024年2月，共5家具有VC/PE背景的中企实现上市，获得VC/PE机构支持的上市企业数量同比下降72.22%,环比下降58.33%o本月VC/PE机构IPo账面退出回报规模为70亿元，平均账面回报率为4.90倍。本月具有VC/PE背景的中企集中在电子信息和先进制造领域，其中电子信息行业退出回报最佳，来自电子信息行业的上海合晶账面退出回报达58.06亿元;从账面回报倍数看，同样来自电子信息行业的成都华微账面回报倍数高达41倍，是今年截止到2月账面回报倍数最大的中企。2023年2月-2024年2月VC/PE机构IPO退出账面回报数据来源：CVSOUrCe投中数据投中研究院，2024.03F行业VC/PE支持企业Y账面退出回报账面回报倍数卜市和曷7万元）2024年2月IPo交易行业退出分析电子信息585.39%先进制造23.16180.78%数据来源:CVSoUrCe投中数据投中研究院，2024.0367.13科创板账面退出回报最高2024年2月，VC/PE机构IPo渗透率为62.5%,同比上升20.54%,环比上升30.21%。本月，获VC/PE机构投资的企业集中在上交所科创板和深交所创业板，二者VC/PE机构IPo渗透率均为100%。科创板表现最佳，账面退出回报达64.16亿元，账面回报倍数为6倍，两项均位列所有交易所板块第一。在北交所和纳斯达克上市的3家中企均无VC/PE机构背景。2024年2月IPO交易板块退出分析股票市场Y交易板块VC/PE渗透率账面退出回报（亿元）账面回报倍数上交所科创板100%64.16604.43%深交所创业板100%6.13215.98%A股北交所0%-上交所主板-深交所主板一一一港股港交所主板一-一港交所创业板-一一美股纳斯达克0%一一纽交所一-数据来源：CVS。UrCe投中辘投中研究院2024.032023年2月-2024年2月VC/PE机构IPO渗透率数据来源：CVS。UrCe投中数据投中研究院，2024.032月VC/PE机构背景企业IPO一览表企业简称投资机构成都华微上海合晶诺瓦星云肯特股份华阳智能复星创富四川发展、成创投国方创新、中电中金、联和资本、厦门创投、国盛资本、河南京港股权投资、众物股权投资基金西高投臻舍资本、改赋资本、长江国弘注：因篇幅所限，图中仅展现IPo上市企业VC/PE阶段进入且未退出部分机构数据来源：CVS。UrCe投中数据投中研究院，2024.03I03/中国企业IPo行业及地域分析2024年2月，电子信息领域募资金额最高,四川省、陕西省IPo表现最佳。电子信息领域募资金额最高2024年2月，电子信息行业企业IPo募资金额最高，为47.06亿元,占全行业募资金额的77.91%。电子信息行业上市数量为4,先进制造为2,医疗健康、能源及矿业为1.其中，电子信息领域上市企业诺瓦星云、上海合晶、成都华微是2月份中企IPO募资金额前三位的企业，募资金额分别为16.29亿元、15.00亿元、15.00亿元。2024年2月中企IPo数量及金额分行业比较能源及矿业医疗健康先进制造IP。募资金额（亿元）IPO中企数量（家）电子信息47.06投中研究院，2024.03数据来源：CVSOUrCe投中数据2024年2月中企IPO重点行业细分领域统计1行业细分领域YlPC）数量.代表案例X.电Trl后下半导体4上海合晶、伟大奇科技先进制造其他1华阳智能先进制造新材料1肯特股份医疗健康生物医药1海昇药业能源及矿业新能源1SoIarMax数据来源：CVS。UrCe投中爵旗投中研究院，2024.03Copyright©投中信J16先进制造IPo数量及金额同比大涨2023年2月传统制造、电子信息、汽车交通行业IPo数量排名并列第一，2024年2月IPO数量排名第一的行业为电子信息;IPo募资金额最高的行业由传统制造65.97亿元转变为电子信息47.06亿元。与2023年2月相比，2024年2月先进制造行业IPo数量同比上涨100%,募资金额同比上涨477.5%,二者均大幅增长。2023年2月与2024年2月中企IPc）数量分行业比较2023年2月IPo中企数量（家）数据来源：CVS。Urce投中2024年2月IPO中企数量（家）投中研究院，2024.032023年2月与2024年2月中企IPC）募资金额分行业比较2023年2月IPO中企募资金额（亿元）2024年2月IPO中企募资金额（亿元）投中研究院，2024.03数据来源：CVSoUrCe投中数据四川、陕西表现最佳2024年2月,中企IPO数量排名第一的地区为江苏省,四川省排名第二。陕西省中企IPO募资金额为16.29亿元，募资金额居首位；四川省排名第二，募资金额为15.77亿元。苏州省虽有3家中企IPO,但募资金额仅9.36亿元，总体来说四川省、陕西省表现最佳。2024年2月中企IPO数量（左）及募资金额（右）地区分布（%）四川江苏陕西上海浙江陕西四川上海江苏浙江数据来源：CVSoUrCe投中数据投中研究院，2024.03地区数量（家）江苏3四川2陕西1上海1浙江1地区募资（亿元）陕西16.29四川15.77上海15.00江苏9.36浙江3.98浙、沪、苏IPO数量金额均大幅下降2023年2月江苏、浙江IPO数量并列第一，2024年2月转变为江苏第一；浙江、上海、江苏IPO数量均同比大幅下降，分别下降80%、75%、40%o2023年2月IPO募资金额最高地区为江苏，2024年2月转变为陕西IPO募资金额最高；江苏、浙江、上海IPO募资金额均同比大幅下降，分别下降85.25%、74.95%、69.71%o2023年2月与2024年2月中企IPO数量分地区比较65IIIIIIIIlIIlllO安徽北京福建广东广西河南湖北湖南江苏山东上海浙江陕西四川2023年2月IPO中企数量（家）.2024年2月IPO中企数量（家）雌来源:CVSoUrC破中数据投中研究院，2024.032023年2月与2024年2月中企IPO募资金额分地区比较安徽北京福建广东广西河南湖北湖南江苏山东上海浙江陕西四川2023年2月IPO中企募资金额（亿元）2024年2月IPO中企募资金额（亿元）数据来源:CVSoUrCe投中数据投中研究院，2024.03I04/中国企业IPo重点案例2024年2月，共3家企业募资金额在10亿元以上，分别来自陕西、上海、四川，皆为电子信息行业。诺瓦星云以16.29亿元募资金额和197.22亿元当日市值位居两榜首位。中企IPO募资金额及当日市值2024年2月中企IPo募资金额企业名称股票代码行业地区募资金额（亿元）诺瓦星云301589电子信息陕西省16.29上海合晶688584电子信息上海市15.00成都华微688709电子信息四川省15.00肯特股份301591先进制造江苏省4.09华阳智能301502先进制造江苏省4.00海昇药业870656医疗健康浙江省3.98SoIarMaxSMXT能源及矿业江苏省1.28伟大奇科技WETH电子信息四川省0.77数据来源:CVS。UrCe投中数据投中研究院，2024.032024年2月中企IPO当日市值企业名称上市日期行业地区当日市值（亿元）诺瓦星云2024/2/8电子信息陕西省197.22上海合晶2024/2/8电子信息上海市140.56成都华微2024/2/7电子信息四川省125.40肯特股份2024/2/28先进制造江苏省58.61华阳智能2024/2/2先进制造江苏省34.23海昇药业2024/2/2医疗健康浙江省15.92SoIarMax2024/2/27能源及矿业江苏省15.43伟大奇科技2024/2/21电子信息四川省2.58数据来源:CVS。UrC酸中数据投中研究院，2024.03重点案例：上海合晶上海合晶IPO基本发行信息发行时间F交易所收盘价募资金额2024/2/8上海证券交易所22.66元/股21.23元/股15.00亿元数据来源：CVS。UrCe投中数据上海合晶融资历程投中研究院，2024.03投资时间Y投资轮次投资总额（万元）主要投资方E2017-022019-092021-11ABC70,000.0016,970.0021,999.95河南京港股权投资中电中金联和资本厦门创投中电中金联和资本厦门创投瀚思博投国方创新国盛资本众物股权投资基金管理比亚迪盛美上海投中研究院，2024.03数据来源：CVS。UrCe投中数据重点案例：上海合晶上海合晶IPO账面退出情况机构品牌，退出主体YI出前持股退出前持股退出前股权热量俏。）比例（）价值（万元）河南京港股权投资河南兴港融创创业投资发展基金（有限合伙）198,737,31633.35%450338.76543.35%中电中金中电中金（厦门）智能产业股权投资基金合伙企业（有限合伙）21,415,4043.59%48527.31296.15%联和资本厦门联和集成电路产业股权投资基金合伙企业（有限合伙）7,881,9861.32%17860.58320.25%厦门联和二期集成电路产业股权投资基金合伙企业（有限合伙）7,411,1231.24%16793.60235.88%国方创新上海华虹虹芯私募基金合伙企业（有限合伙）4,446,6740.75%10076.16235.88%厦门创投厦门市金创集智创业投资合伙企业（有限合伙）3,709,1700.62%8404.98320.25%厦门双百贤才创业投资合伙企业（有限合伙）2,964,4490.5%6717.44235.88%国盛资本上海盛雍国企改革新势能私募投资基金合伙企业（有限合伙）2,964,4490.5%6717.44235.88%众物股权投资基金管理深圳众晶投资合伙企业（有限合伙）1,482,2250.25%3358.72235.88%比亚迪比亚迪股份有限公司5,135,9080.86%11637.97235.88%数据来源：CVS。UrCe投中数据投中研究院，2024.03I05/政策热点回顾2024年2月，监管层未出台新的相关政策。2024年2月IPO政策盘点政策与热点2024年2月，监管层未出台新的相关政策。数据说明I为方便读者使用,现将报告中数据来源、统计口径及汇率换算进行说明： 数据来源本报告图表麴居来源均为CVSoUrCe投中麴居。 统计口径中国企业：A股市场为于上海证券交易所及深圳证券交易所成功上市企业；港股市场为业务主要地区在中国（含港澳台）的企业，特别提示的是，业务主要地区与上市公司总部所在地存在不一致情况；美股市场为公司总部地址位于中国（含港澳台）的企业。此外，报告中关于内地企业的统计口径为满足上述中国企业的前提下按照公司总部所在地进行的划分。全球市场：A股、港股、美股及全球范围内剩余其他证券交易市场，重点在前三个市场且本报告图表数据均仅涵盖该部分市场。上市类型：仅包含新股发行情况，不包含港股中介绍上市、转板上市，并且IPo募资规模统计已剔除港股中销售股份而非新股发售部分募资金额。 汇率换算报告中所有涉及的港股与美股IPO募资总额均已按上市当日汇率换算为人民币进行统计。ABOUTUS投中信息创办于2005年，现已成为中国私募股权投资行业领先的金融服务科技企业，致力于解决私募股权投资行业的信息不对称问题。投中信息目前拥有媒体平台、研究咨询、金融数据、会议活动四大主营业务，通过提供全链条的信息资源与专业化整合服务，以期让出资者更加了解股权基金的运作状态，让基金管理者更加洞彻产业发展趋势。目前，投中信息在北京、上海、深圳等地均设有办公室。媒体平台：投中网历经十余年行业深耕，拥有卓越的资深采编团队，树立了强大的行业影响力，并成为私募股权投资行业权威的信息发布平台。研究咨询：依托投中多元化产品、丰富资源和海量数据，聚集VC/PE行业政策环境、投融趋势、新经济领域开展深入研究，为国内外投资机构、监管部门和行业组织提供专业的服务与研究成果。金融数据：通过全面精准的创投数据库帮助客户进行各行业股权研究，公司、机构、基金分析，市场机遇挖掘，为客户在一级股权市场的研究与投资提供可靠数据与洞见，辅助商业决策；同时，提供包含基金项目募投管退全业务管理、客户管理、协同办公、流程管理（OA）等的专业投资业务管理系统，为一级市场机构用户打造一站式的办公平台。会议活动：从2007年投中信息成功举办首届中国投资年会以来，现已形成一套完整的会议体系。此外，基于投中媒体、数据及研究优势，投中信息同样为机构客户、各地政府量身定制各种与私募股权投资行业相关的商务会议、国际会议、高峰论坛、行业研讨会等，合力打造品牌影响力。Investinyourdream总有梦想可以投中卦CVINFOIN投中信息回话：+86-10-59786658真:+86-10-85893650-603编：100007Email:contact网站：地址：北京市东城区东直门南大街11号中汇广场A座7层