实现国内DDR5零的突破国内存储产业链有望全面受益.docx

实现国内DDR5零的突破，国内存储产业链有望全面受益据长鑫存储官网显示,长鑫存储推出了最新LPDDR5DRAM存储芯片，成为国内首家推出自主研发生产的LPDDR5产品的品牌，实现了国内市场零的突破，同时也令公司在移动终端市场的产品布局更为多元。与上一代LPDDR4相比,容量和速率均提升50%,同时功耗降低30%,能够为移动端电子设备带来更快的速度体验和更低的功耗消耗。中信证券认为，海外大厂稼动控制下，存储供需逐渐改善，主流存储价格今年三季度起持续回暖;看好产业链公司在今年下半年迎来业绩底部复苏，及2024全年持续改善。德邦证券梳理的存储相关标的包括，存储模组：江波龙（进军企业级&信创市场）、朗科科技（韶关数据中心逐步落地）、德明利（NAND主控+模组）等存储芯片：建议关注兆易创新（NOR÷DRAM龙头）、东芯股份、普冉股份等DDR5配套：澜起科技、聚辰股份等。甬兴证券表示，继续看好受益英伟达H200发布的HBM产业链、受益AI赋能的智能可穿戴产业链、以存储、封装为代表的半导体周期复苏主线。HBM:受益于英伟达将HBM3e首次应用在新发布的H200算力芯片,HBM产业链有望迎来加速成长，建议关注赛腾股份、壹石通、联瑞新材、华海诚科等；AI可穿戴：受益于AI+可穿戴带来的创新体验和销量提升，相关产业链有望加速受益，建议关注漫步者、博硕科技、科大讯飞、国光电器、领益智造等；存储芯片：存储板块目前存在三因素共振：供应端推动NAND产品涨价；库存逐渐回到正常水位；Al带动HBM与DDR5需求上升。建议关注东芯股份、江波龙、深科技、德明利、兆易创新等；先进封装：半导体大厂持续布局先进封装，产业链相关公司有望受益并迎来加速成长，建议关注甬矽电子、晶方科技、蓝箭电子、通富微电、长电科技等。