国际结算方式-信用证种类.ppt

第六讲 国际结算方式信用证的种类,国际结算课程,按信用证是否跟随单据分为：,跟单信用证：受益人支款时，除提交汇票外，还需提供规定的单据的信用证。实务中多用于贸易结算。光票信用证：受益人取款时只要签发一张汇票，而不需要提供任何其它单据。付款行或议付行只需确定汇票签字与签字卡上的签字相符即可。根据跟单信用证的性质、期限、流通方式等不同特点，又分为以下几类：,一、可撤销/不可撤销信用证,（一）不可撤销信用证开证行未经受益人及有关当事人同意，不得单方面撤销或修改的信用证。特点:开证行确定的付款承诺和不可撤销性注意：具体承诺视信用证种类而异。不可撤销性是相对的,特定情况下也可撤销、修改。注意生效点。开证行接受不符单据，授权指定行付款等于对不符点作了修改。同一次修改内容不允许部分接受。信用证是否可撤销，决定了开证行保证的性质，这对受益人关系重大。每个信用证必须明确注明是否可撤销。如未注明，视为不可撤销（UCP500）。（二）可撤销信用证开证行未经受益人同意，即可随时撤销或修改的信用证。注意：一般来说，没有申请人的指示，开证行不会撤销，除非申请人濒临破产。对于撤销通知到达前已议付的单据仍有偿付责任。对受益人十分不利。偶尔用于子公司间或特殊贸易。,二、保兑的与不保兑的信用证,保兑与否是相对不可撤销信用证而言。（一）不可撤销保兑的信用证如果一张信用证除了开证行的付款保证外，还有另一家银行作了付款保证，即为保兑信用证。只有不可撤销信用证才能加以保兑。应邀对信用证加保兑的银行叫保兑行（一般是通知行），它承担的责任，相当于它自己开出的信用证。如不愿保兑应及时说明。受益人可直接保兑行提交单据要求付款。只要单据符合要求，保兑行就有代付或议付的义务，即使开证行倒闭或无理拒付也不能向受闪人追索。一经保兑，在信用证有效期内保兑行都不能撤销其保兑。（二）不可撤销不保兑的信用证不可撤销信用证被通知行通知，通知行作为开证行的代理人除合理谨慎地核验L/C表面真实性外，对受益人不承担任何付款责任。,三、付款、承兑、议付信用证,“一切信用证都须清楚地表明该证适用于即期付款、延期付款、承兑、或议付。”“除非信用证允许任何银行（议付行）议付，一切信用证都必须指定一家银行（被指定银行）授权其付款（付款行）或承兑汇票（承兑行）或议付（议付行）。”,（一）即期付款信用证,即期付款信用证的受益人将单据交给指定付款行，经它审核单据相符，即予付款。一般指定出口地银行（如通知行）为付款行，该行付款后无追索权，对受益人较有利。付款行在付款后寄单给开证行索偿或按约定方式偿还。可以规定需要汇票或不需要汇票。,（二）延期付款信用证,不需要汇票，仅凭受益人提交的单据，经审核相符即构成银行未来确定的付款责任，至到期日履行付款义务的信用证。特点：远期付款又不要汇票。注意与承兑交单的异同受益人有风险，最好要求指定行保兑无汇票，也无承兑行为，因此不具备贴现条件确定付款日的方法有两种：出单后若干天；交单后若干天,（三）承兑信用证,信用证规定开证行对于受益人开立以开证行自己为付款人或以其他银行为付款人的远期汇票，在审单无误后，应承担承兑汇票并于到期日付款责任的信用证称为承兑信用证。出口方交单，银行审单无误后，即承兑汇票并于到期日付款。可由开证行自己作为承兑行，也可指定通知行或其它行作为被指定承兑行。受益人获得承兑汇票后，可以提前贴现，取得汇票净额。如贴现费用由买方承担，称为买方远期信用证，即“假远期信用证”。受益人可及时、十足收款，但要负汇票到期前被追索的风险。申请人可在汇票到期时才向银行付款，但要承担利息和承兑费。,（四）议付信用证,如果开证行在信用证里邀请其它银行不是以付款行的身份买入汇票与单据，那么这张信用证就是议付信用证。一般都注明“议付兑现”（Available by Negotiation）。议付时，受益人将全套单据交给银行，银行审单相符即可购买汇票单据，垫付货款，并对受益人有追索权（除非它是保兑行），然后把汇票单据寄开证行索偿。议付信用证项下汇票的出票人是受益人，收款人是受益人自己，再背书给议付行，或者收款人就是议付行。付款人多是开证行，或议付行以外的其他银行，但不能是申请人。议付行议付是因为收益大，风险小议付行议付是有条件的有权不议付（开证行资信不好，信用证太复杂，风险过大），此时受益人只能向开证行直接交单，影响资金周转议付种类：自由议付：公开议付。可由任何银行议付。对受益人非常方便。但最好是由通知行议付。限制议付：限制由某行议付。目的是把业务控制在本系统银行内。“本证限XX行议付”。不可议付信用证：开证行只对受益人负责。受益人应将单据直接寄开证行。“兹与你（受益人）约定”,即期付款、延期付款、承兑、议付L/C比较,P211 表7-14,四、即期与远期信用证,（一）即期信用证指定行（或开证行）审单无误当即付款的信用证。包括：即期付款信用证和议付信用证。不论是否要求汇票均对受益人立即付款。前者支付票面金额，后者支付票面金额扣减贴息的净款。对卖方有利，加速了资金周转。对买方而言，付款、赎单、提货，是正常的交易行为（实际上是不利的）（二）远期信用证指定行（或开证行）审单相符后，在规定期限内保证付款的信用证。包括：承兑信用证和的延期付款信用证。前者需要远期汇票，后者不要求汇票其实质在于出口方交单在先，进口方付款在后。对卖方不利，占压资金，增加风险（开证行倒闭、战争等）；对买方有利，延长付款时间，甚至开立信托收据借单提货，不占用资金。但卖方可据此提高货价。远期信用证分类：买方远期信用证和卖方远期信用证注意假远期信用证与即期信用证的区别（P160）,五、可转让信用证,（一）可转让信用证一般的信用证是不可转让的。可转让信用证的受益人可以将利用信用证的权利，即出运货物、交单取款的权利，转让给他人。多用于中间贸易。一般办理转让的银行（转证行）会重新打印信用证可转让信用证中，开证行必须明确指明“可转让”，而不能是可分割、可分开、可过户、可转移之类只能转让一次。但第二受益人转回给第一受益人不在此例不是非转让不可信用证允许分批装运时，可把信用证分成几部分转让给多人，也可部分转让，部分自用，但不得超过信用证总额只能按原证条款转让，但信用证金额、单价可减少；装期、有效期、最迟交单期可缩短；保额可增加，可用第一受益人发票替换第二受益人发票并支取其中差额（二）流程图,六、背对背信用证,背对背信用证是适应中间商人使用的另一种结算方式。对背信用证是指一个信用证的受益人以这个信用证为保证要求一家银行开立以该银行为开证行，以这个受益人为申请人，以实际供货人为受益人的信用证。（二）背对背信用证流程图（三）背对证与可转让信用证的区别,七、对开信用证,在来料加工、易货贸易、补偿贸易等交易中，甲商向乙商购买一批货物，乙商 同时向甲商购买一批货物，甲与乙就都要给对方开一个信用证以完成收付。由于这种情况下甲开立的信用证是以乙为受益人，乙开出的信用证以甲为受益人，因此这两个信用证就互为对开信用证。两证金额大体相等。对开证生效方法：两证同时生效，第一张信用证暂不生效，等对方开来回头证经受益人接受后，通知对方银行，两证同时生效两证分别生效。多在易货贸易双方相互信任情况下用。,八、预支信用证和循环信用证,（一）预支信用证全部预支信用证红条款信用证绿条款信用证（二）循环信用证指信用证金额被全部或部分利用后，能恢复到原金额再次被利用。其内容只比一般的信用证多一个循环条款，说明循环方法、次数与总金额。适用于买卖双方订立长期合同，需要多次出运相同货物的情况。循环信用证分类（1）按循环方式：按时间循环和按金额循环信用证；（2）按恢复方式：自动循环、半自动循环、被动循环信用证；（3）按金额计算方式：可积累循环、非积累循环信用证。,九、备用信用证和商业信用证,（略）,十、信开、电开、SWIFT开证,（略）,十一、信用证的修改与撤销,（一）办理信用证修改的手续（二）修改生效（三）常见的信用证修改条款举例（四）信用证的撤销,