野牛谈股第五讲股票技术指标.ppt
第五讲 技术指标,技术指标是用来预测未来股票价格趋势的重要方法,一、技术指标类型,股票技术指标是属于统计学的范畴，一切以数据来论证股票趋向、买卖等。指标组要分为了3大类：1、属于趋向类的技术指标 2、属于强弱的技术指标 3、属于随机买入的技术指标,二、常用股票技术分析指标,1.随机指标KDJ K值由右边向下交叉D值做卖，K值由右边向上交叉D值做买。高档连续二次向下交叉确认跌势(死叉），低档高档连续二次向下交叉确认跌势，低档连续二次向上交叉确认涨势（金叉）。D值90%超买；J100%超买，J10%超卖。KD值于50%左右徘徊或交叉时无意义。投机性太强的个股不适用。可观察KD值与股价之背离情况，以确认高低点。,上海股市周线KDJ变化规律,2.布林指标BOLL,布林线利用波带可以显示其安全的高低价位。当易变性变小，而波带变窄时，激烈的价格波动有可能随即产生。高低点穿越波带边线时，立刻又回到波带内，会有回档产生。波带开始移动后，以此方式进入另一个波带，这对于找出目标值有相当帮助。,上海股市BOLL线案例图,3.CCI指标,CCI 与股价产生背离现象时，是一项明显的警告讯号。CCI正常波动范围在100之间,+100以上为超买讯号，-100为超卖讯号。CCI 主要是测量脱离价格正常范围之变异性。,上海股市CCI指标案例图,4.EXPMA指标,EXPMA 译为指数平均数，修正移动平均线较股价落后的缺点，本指标随股价波动反应快速，用法与移动平均线相同。金叉时，看涨；死叉时，看跌。,上海股市EXP案例图,5.EMV指标,EMV值上升，代表量跌价增。EMV值下降，代表量跌价跌。EMV趋向于0，代表大成交量。EMV0，买进。EMV0，卖出。,上海股市EMV案例图,德赛电池EMV买点,6.DMI指标,+DI 向上交叉-DI 时，做买。+DI 向下交叉-DI 时，做卖。当ADX 于50以上向下转折时，意味着市场趋势终了。,上海股市DMI指标案例图,7.CR指标,CR平均线周期由短至长分成A，B，C，D四条。由C，D构成的带状称为主带，A，B构成的带状称为副带。CR由带状之下上升160%时，卖出。CR跌至40以下，重回副带，而 A线由下转上时，买进。主带与副带分别代表主要的压力支撑区及次要压力支撑区。CR在 400以上，渐入高档区，注意 A线的变化。,上海股市CR指标案例图,8.波段指标MACD,DIF和MACD在0以上，大势属多头市场。DIF向上突破MACD时，可作买；若DIF向下跌破MACD时，只可作原单的平仓，不可新卖单进场。DIF和MACD在0以下，大势属空头市场。DIF向下跌破MACD时，可作卖；若DIF向上突破MACD时，只可作原单的平仓，不可新买单进场。高档二次向下交叉大跌，低档二次向上交叉大涨。,上海股市MACD指标案例图,美元指数分析,9.OBV指标,必须观察OBV之N字形波动。当OBV 超越前一次 N字形高点，即记一个向上的箭号。当OBV 跌破前一次 N字形低点，即记一个向下的箭号。累计五个向下或向上之箭号，即为短期反转讯号。累计九个向下或向上之箭号，即为中期反转讯号。N字形波动加大时，须注意行情随时有反转可能。,上海股市牛市启动OBV案例,10.ROC指标,ROC具有超买超卖功能。个股经价格比率之不同，其超买超卖范围也略有不同，但周线一般总是介于30之间。ROC抵达超卖水准时，做买；抵达超买水准时，做卖。ROC对于股价也能产生背离作用。,上海股市ROC指标案例,11.相对强弱指标RSI,RSI值于0%-100%之间呈常态分配。当6日RSI值在94%以上时，股市呈超买现象出现M头为卖出时机；当10日RSI值在13%以下时，股市呈现超卖现象，若出现 W底为买进时机。当快速RSI由下往上突破慢速RSI时，为买进时机；当慢速RSI由上往下跌破快速RSI时，为卖出时机。,上海股市RSI指标案例,12.SAR指标,任何一天收盘价高于或低于SAR，则须执行空头或多头之停损交易。任何一次停损交易，也视为市况转变，交易者须改变立场，从事新趋势之交易。收盘价SAR，空头停损。收盘价SAR，多头停损。,上海股市SAR指标案例,13.TRIX指标,盘整行情时本指标不适用。TRIX向上交叉其MA线，买进。TRIX向下交叉其MA线，卖出。TRIX与股价产生背离时，应注意随时会反转。,上海股市TRIX指标案例,14.VR指标,VR下跌至40%以下时，市场极易形成底部。VR值一般分布在180%左右最多，一旦越过250%，市场极容易产生一段多头行情。VR超过450%以上，应有高档危机意识，随时注意反转之可能。VR的运用在寻找底部时较可靠，确认头部时，请多配合其他指标使用。,上海股市VR指标案例,15.W%R指标,W%R介于100%及0%之间；100%置于底部0%置于顶部。80%设一条超卖线，价格进入80%-100%之间，而后再度上升至80%之上时为买入讯号。20%设一条超买线，价格进入20%-0%之间，而后再度下跌至20%之下时为卖出讯号。50%设一条中轴线，行情由下往上穿越时，表示确认买进讯号；行情由上往下穿越时,表示确认卖出讯号。,上海股市W%R指标案例,16.BIAS指标,乖离是指收盘价格（或指数，下略）与某一移动平均价格的差距，而乖离率则用以表征这种差距的程度。将各BIAS值连成线，则得到一条以零值为中轴波动伸延的乖离率曲线。N日BIAS的N值通常取6、10、30、72及以上，分别用以研判短期、中期、中长期以及长期的市势。一般而言，当BIAS过高或由高位向下时为卖出信号,当BIAS过低或由低位向上时为买入信号。根据波动级别，一般注意15日的BIAS在3%、6%和12%位置可能形成顶部或底部。,上海股市BIAS指标案例,三、问题讨论,1.您平时喜欢按哪些指标操作股票？,2.股票指标短线、中线和长线存在何种关系？,3.股票突破趋势需要哪些条件？,4.各种指标如何配合使用？,
