信用证风险简说.ppt

国际贸易黑洞 国际贸易黑洞又称对外贸易应收帐款“坏帐”中国自1992年起开始出现对外贸易“坏帐”，截止2004年底，累计“坏帐”达1000亿美元，且每年还在以150亿美元递增 2004年中国出口额5934亿美元，1000亿美元“坏帐”占中国去年出口额的25%左右，中国对外贸易“坏帐率”高达5%-20%，而西方发达国家仅为0.25%-0.5%据阿里巴巴网站报道，四川“长虹”去年暴出国外应收帐款“坏帐”达40亿美元 据说美国APEX公司一家就拖欠长虹4.7亿美元（合人民币约40亿）,信用证结算的风险及风险防范一、信用证结算方式下的风险种类（一）信用证的真实性。1、根据UCP600第九条规定，除非已对信用证加具保兑，通知行通知信用证不构成兑付或议付的承诺。但应合理谨慎地核验所通知的信用证表面真实性。实际业务中，一般以本地通知行的直接或间接通知的L/C为真实的。2、对于伪信用证的防范措施。(1)国外客户或开证行直接通知受益人的L/C的 真实性值得怀疑，通常不与接受。(2)请由通知行加保兑,（二）开证行资信。信用证是一种银行信用，顾名思义，信用证结算也是以开证行的资信为基础的，做为第一付款人的开证行的资信受以下几种因素的影响：1、开证行的总资产额。可查阅参考伦敦每年 出版的银行家年鉴,但也不是绝对的安全，1995年2月17日，有232年历史的老牌英国银行-巴林银行集团毁于金融期货，其总资产逾94亿美元，所管理的资产高达460亿美元。2、开证行所在国的政治、经济环境。3、不良历史记录。可咨询本地通知行或其相关国外分支机构。4、对于开证行资信风险的防范措施（1）要求开证申请人更换开证行（2）要求对信用证进行加保（3）要求前T/T,（三）信用证软条款 所谓“软条款/陷阱条款诈骗”，是指诈骗分子要求开证行开出主动权完全操作开证方手中，能制约受益人，且随时可解除付款责任条款的信用证，以便行骗我方出口企业和银行。有以下几种类型：1、变相可撤销信用证条款，当开证银行在某种条件得不到满足时可利用条款随时单方面解除其保证付款责任2、信用证开出后并不生效，要待开证行另行通知或以修改书通知方可生效3、客检条款”信用证规定必须由申请人或其指定的签字人验货并签署质量检验合格证书，才能付款或生效。,4、信用证对银行的付款、承兑行为规定了若干前提条件，如货物清关后才支付、收到其他银行的款项才支付等。5、有关运输事项如船名、装船日期、装卸港等须以申请人修改后的通知为准。6、信用证前后条款互相矛盾，受益人无论如何也作不到单单一致。4、索汇路线不清，如受票人名称、寄单路线、偿付行名称地址不清等。（参阅日本来证）,INSTRUCTIONS TO NEGOTIATING BANK:THE NEGOTIATING BANK MUST AIRMAIL THE DRAFTS TO THE DRAWEE BANK TOGETHER WITH THEIR CERTIFICATE STATING THAT ALL DOCUMENTS HAVE BEEN FORWARDED BY REGISTERED AIRMAIL TO US IN TWO CONSECUTIVE LOTS.OUR INTL OPERATIONS CENTER MAIL ADDRESS:C.P.O.BOX NO.800 TOKYO 100 91 JAPAN.THE MAILING ADDRESS OF DRAWEE BANK:CHEMICAL BANK,55 WATER STREET ATTN:REIMBURSEMENT L/C DEPT.17TH FL.RM 1702,NEW YORK,10041,5、对于信用证软条款的防范措施：（1）依据合同，认真审证；（2）逐条分析，量力而行；（3）不耻下问，求取真经；（4）抗拒诱惑，头脑清醒；（5）当机立断，莫存侥幸。,（四）单据质量1、就国际贸易结算利用银行信用方面而言，单据的高质量主要指的是：（1）按信用证的指示严格执行其条款（2）两个一致，既“单证一致”和“单单一致”；还有两个一致指的是商业信用的“证与合同一致”和“单与货物一致”2、跟单信用证项下议付单据时，受益人不可违反的、硬性的常见的条件有以下几个方面，违反了就意味着单据质量出了问题，就会成为不符点：（1）交单日期。首先要分清证中交单日期与实际应交单日期，实际交单日期一般依据实际装期（其后15或21天）或L/C效期计算。,（2）装运日期a、规定最后期限的，只能提前不能延迟（当然，提前一般不得早于收到并接受信用证日期）；b、规定时间段的，要不早不晚。（3）信用证有效期。尤其是双到期的L/C，有效期实际上是最迟的交单日期。4、溢短装与增减证内金额。UCP600三十条规定:(1)凡“约”“大概”、“大约”或类似的词语用于信用证金额、货物数量和单价时，应解释为有关金额、数量或单价不超过的增减幅度。(2)在信用证未以包装单位件数或货物自身件数的方式规定货物数量时，货物数量允许有5%的增减幅度，只要总支取金额不超过信用证金额。,5、分批/分期(1)除非信用证另有规定，允许分批支款及或分批装运。(2)运输单据表面注明货物系使用同一运输工具并经同一路线运输的，即使每套运输单据注明的装运日期不同及或装货港、接受监管地、发运地不同，只要运输单据注明的目的地相同，也不视为分批装运。(3)货物经邮寄或专递发运，如邮政收据或投邮证明或专递收据或发运通知，是在信用证规定的发货地加盖戳记、或签署或以其他方式证实并且日期相同，则不视为分批装运。(4)信用证规定在指定的不同期限内分期支款及或分期装运，如其中任何一期未按信用证所规定的期限支款及或装运，则信用证对该期及以后各期均视为无效。信用证另有规定者除外。,6、转运，又称转船 除非信用证禁止转运，否则只要同一纸提单包括了海运全程运输，银行将接受注明货物将转运的提单（既转船提单）。即使信用证禁止转运，银行对下列单据仍予以接受：(1)对注明将发生转运者，只要提单上证实有关货物已由集装箱、拖车及或子母船运输，并且同一提单包括海运全程运输，及或(2)含有承运人声明保留转运权利条款者。7、其他方面的不符点（略）,8、预防单据不符点的措施与对不符点的处理（1）严格审证，不留隐患（2）交单日期、信用证有效期与银行审单时间的关系（4）提单日期的倒签与远、近洋运输的关系（介绍“电放提单”的主要用途）（5）电提（6）表提,二、信用证结算操作中常见的主要规定及技巧“UCP 600”已于2007年7月1日生效，其前期版本已为各国银行普遍接受、试用、修改过。在开立信用证的正文上，均表明适用于“UCP 600”，故其对各有关当事人具有约束力。“UCP600”对信用证业务的各项规定，体现了独立性、完整性、可靠性与可操作性的统一。操作中常见的主要规定简介如下：1、汇票不应以申请人作为付款人。2、银行审单时间为收到单据次日起算的5个银行工作日（UCP500为7个工作日）。3、议付行在议付时应对汇票及或单据付出价金，仅审核单据而未付出价金不构成议付。4、国内国有商业银行对议付信用证、付款信用证和押汇业务的做法另当别论,5、对于信用证的修改，受益人可以作出接受或不接受的通知，也可以保持沉默直至交单为止，交单时按修改书制单，即表示接受，修改书生效。若没有按修改书制单，应由受益人另具通知书以示拒绝。6、运输单据的签署必须表明承运人（或多式联运经营人）或其代理人的身份，代理人签署时还应标明被代理人（承运人）的身份或名称。7、信用证中的禁止转运条款，仅对海运中港至港的非集装箱方式的转船有约束力。8、装运期以单据签发的日期为准，若单据上另有装船日期、起飞日期、由承运人接管日期等批注，则以该日期为准。9、发票必须由受益人开立，如信用证未规定必需签署，发票可以不加签署。10、信用证业务项下各项费用，由指示方负担。即使信用证规定此类费用由受益人或其他人负担，如遭拒付，指示方仍有支付的最后责任。故费用的最终承担者为开证申请人。,11、对于信用证的类型，若未规定可撤销，即为不可撤销；12、信用证中只有列出“Transferable Letter of Credit“字样时，才被认为可转让。13、缮制单据的灵活性与技巧（1）照葫芦画瓢，追求表面的完全一致性。（2）不矛盾性，追求实质上的一致性。（3）借助它山之石，为我所用。（参阅迪拜来证）,1)NEGOTIATION UNDER RESERVE OR GUARANTEE IS NOT PERMITTED.2)A CERTIFICATE ISSUED BY THE CARRIER,SHIPPING CO.OR THEIR AGENTS CERTIFYING THAT SHIPMENT HAS BEEN EFFECTED BY CONFERENCE LINE AND/OR REGULAR LINE VESSELS ONLY COVERED BY INSTITUTE CLASSIFICATION CLAUSE.TO ACCOMPANY THE DOCUMENTS.,信用证结算不只是受益人面临着一定风险，开证申请人也会面临受益人不诚实的问题，开证申请人防范受益人欺诈的几个建议：（1）签署合同前对受益人进行资信调查（2）通过合理设计信用证条款规避风险 A、信用证单据中要求国际知名机构出具检验报告 B、要求受益人发送已装船通知，并将通知副本作为信用证项下单据 C、信用证类型尽量选择 available with issuing bank 的即期付款或延期付款信用证,