雏鹰农牧：报告摘要.ppt

雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要,证券代码：002477,证券简称：雏鹰农牧,公告编号：2012-014,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要1 重要提示1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。1.2 除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议,未亲自出席董事姓 未亲自出席董事职名 务,未亲自出席会议原因,被委托人姓名,王晓武,董事,工作原因,候斌,1.3 公司年度财务报告已经京都天华会计师事务所审计并出具了标准无保留意见的审计报告。1.4 公司负责人侯建芳、主管会计工作负责人杨桂红及会计机构负责人(会计主管人员)豆小玲声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。2 公司基本情况2.1 基本情况简介,股票简称股票代码上市交易所,雏鹰农牧002477深圳证券交易所,2.2 联系人和联系方式董事会秘书,姓名联系地址电话传真电子信箱,吴易得河南省新郑市薛店镇世纪大道0371-625835880371-,3 会计数据和财务指标摘要3.1 主要会计数据单位：元1,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要,2011 年,2010 年,本年比上年增减（）,2009 年,营业总收入（元）营业利润（元）利润总额（元）归属于上市公司股东的净利润（元）,1,300,094,628.27423,200,190.31429,492,063.92428,635,408.33,682,964,644.89111,431,649.09124,201,076.13122,967,655.26,90.36%279.78%245.80%248.58%,541,082,228.3976,565,879.5388,877,521.6688,316,102.28,归属于上市公司股东,的扣除非经常性损益,423,032,077.10,111,412,611.59,279.70%,76,565,879.53,的净利润（元）,经营活动产生的现金流量净额（元）资产总额（元）负债总额（元）归属于上市公司股东的所有者权益（元）总股本（股）,148,217,690.132011 年末2,554,020,984.48607,992,524.971,943,583,291.07267,000,000.00,25,509,156.172010 年末1,803,475,290.36228,452,407.621,575,022,882.74133,500,000.00,481.04%本年末比上年末增减（）41.62%166.14%23.40%100.00%,53,073,726.942009 年末648,841,034.51283,014,347.03365,826,687.48100,000,000.00,3.2 主要财务指标单位：元,2011 年,2010 年,本年比上年增减（）,2009 年,基本每股收益（元/股）稀释每股收益（元/股）扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股）加权平均净资产收益率（）扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（）每股经营活动产生的现金流量净额（元/股）归属于上市公司股东的每股净资产（元/股）资产负债率（）,1.611.611.5824.50%24.18%0.562011 年末7.2823.81%,0.570.570.5117.60%15.94%0.192010 年末11.8012.67%,182.46%182.46%209.80%6.90%8.24%194.74%本年末比上年末增减（）-38.31%11.14%,0.460.460.4031.96%27.70%0.532009 年末3.6643.62%,3.3 非经常性损益项目,适用 不适用,单位：元,非经常性损益项目非流动资产处置损益,2011 年金额4,655,145.85,2010 年金额3,691,942.40,2009 年金额8,431,601.20,计入当期损益的政府补助，但与公司正常经,营业务密切相关，符合国家政策规定、按照,4,210,064.47,10,190,476.48,4,326,458.10,一定标准定额或定量持续享受的政府补助除2,0,0,0,0,0,0,0,0,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要外,除上述各项之外的其他营业外收入和支出所得税影响额少数股东权益影响额合计,-2,573,336.71-688,592.3850.005,603,331.23,-1,112,991.84-1,214,383.370.0011,555,043.67,-446,417.17-561,419.380.0011,750,222.75,4 股东持股情况和控制框图4.1 前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东持股情况表单位：股,2011 年末股东总数,16,932,本年度报告公布日前一个月末股东总数,15,767,前 10 名股东持股情况,侯建芳,股东名称,股东性质境内自然人,持股比例（%）46.42%,持股总数123,930,200,持有有限售条件股份 质押或冻结的股份数数量 量123,930,200,侯五群,境内自然人,3.45%,9,200,000,9,200,000,9,200,000,候,斌,境内自然人,3.37%,9,000,000,9,000,000,9,000,000,杨志英,境内自然人,2.77%,7,404,600,中国建设银行-银华核心价值 境 内 非 国 有 法优选股票型证券投资基金 人,2.28%,6,090,486,新疆万胜股权投资管理合伙企业（有限合伙）,境内非国有法人,2.16%,5,755,022,5,755,022,侯,杰,境内自然人,1.84%,4,912,600,4,912,600,4,912,600,侯建业,境内自然人,1.84%,4,912,600,4,912,600,4,912,600,林,玲,境内自然人,1.65%,4,403,537,0,0,王全贵,境内自然人,1.52%,4,070,000,前 10 名无限售条件股东持股情况,股东名称杨志英中国建设银行银华核心价值优选股票型证券投资基金新疆万胜股权投资管理合伙企业林玲王全贵刘京生中国工商银行易方达价值成长混合型证券投资基金中国工商银行-银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金中国建设银行银华富裕主题股票型证券投资基金何瑞礼,持有无限售条件股份数量7,404,600 人民币普通股6,090,486 人民币普通股5,755,022 人民币普通股4,403,537 人民币普通股4,070,000 人民币普通股3,349,400 人民币普通股3,300,000 人民币普通股3,288,291 人民币普通股2,959,952 人民币普通股1,994,600 人民币普通股3,股份种类,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要,上述股东关联关系或一致行动的说明,未知上述股东之间是否存在关联关系，也未知是否属于一致行动人。,4.2 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图5 董事会报告5.1 管理层讨论与分析概要（一）报告期内公司经营情况2011 年，公司在董事会和管理层的积极努力下，充分利用资源，扩大生产规模，降低经营成本，加大科技投入，提升产品质量安全，推行规范化管理，加强品牌建设，在业界赢得良好声誉，本年度生猪市场迎来了历史新的高峰，公司生猪产品销量、利润屡创新高，取得了骄人的业绩。2011 年，公司销售商品仔猪 72.09 万头，同比增长 65.19%；商品肉猪 26.79 万头，同比增长 34.42%；二元种猪 3.52 万头，同比增长 20.55%；鸡苗 1,254.17 万羽，同比下降 0.53%；种蛋 5,251.34 万枚，同比下降 7.47%；肉鸡（淘汰种鸡）61.22 万只，同比下降 23.05%。公司 2011 年实现营业收入 130,009.46 万元，同比增长 90.36%；实现利润总额 42,949.21 万元，同比增长245.80%；实现净利润 42,858.06 万元，同比增长 248.53%。（二）报告期内盈利能力分析1、2011 年的生猪市场受春节前后疫情泛滥和原材料上涨双重因素的影响，全年处于高价位通道，特别是 6-9 月份的生猪市场达到了历史最高峰，同时养殖户的饲养信心也得到了相应提升。肉猪市场：1-4 月份基本上处于平稳上升状态，价格徘徊在7.407.80 元之间，进入五月份后销售价格出现爆发式增长，直至 6 月 20 日前后达到了历史新高，接下来的三个多月价格一直保持在 9.50 元以上的历史高位，国庆节过后受国家进口猪肉陆续到岸的影响价格逐步回落，第四季度的价格维持在 8.50 元左右2、2011 年仔猪和种猪市场变化存在一定的差异，仔猪市场在一、二月份市场处于低迷状态，受春节前后疫病影响农户补栏信心不足，进入 3 月份以后仔猪市场提前进入上升通道，上升幅度与肉猪市场的变动较为接近，农户补栏积极性瞬间在五月份得到提升，仔猪一度出现“疯抢”现象，出现供不应求的销售局面，九月份受春节前补栏因素影响达到了全年价格高峰，同样十月份以后进入下降通道，价格下滑较肉猪明显；种猪相对价格变化较为平缓，特别是进入六、七月份的肉猪高价位以后，明显与 07、08 年种猪疯抢现象比较，农户种猪补栏积极性不高，这也是 2011 年度生猪行情与前一次高峰不同的地方。3、禽类产品：2011 年度鸡苗种蛋市场与生猪市场较为相似，但第四季度的下滑程度较生猪更为明显，上半年市场处于平稳状态，进入七月份以后出现较大幅度上升，这主要得力于生猪价格暴涨因素的影响，但随着生猪价格的回调，进入十月份以后禽类市场出现急速下滑，一度进入成本线以下4、营业收入分析4,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要公司营业收入主要来源于生猪产品：2011 年，公司生猪产品收入增加 59,787.21 万元，同比增长 104.34%，占同期营业收入总增加额的 96.88%，其中商品仔猪、二元种猪、商品肉猪收入增加额分别占营业收入同比增加总额的 54.81%、3.59%、38.48%。5、主要利润来源分析2011 年公司营业毛利继续上升主要来源于生猪产品，占比 96.56%，其中：商品仔猪、二元种猪、商品肉猪销售毛利占比分别为 57.23%、6.36%、32.97%。2011 年公司商品肉猪销售数量及销售收入较上年同期有较大幅度的增长，主要是由于国内猪肉价格持续上涨，生猪成本也随之上涨，但是成本的上涨速度要远低于收入的上涨速度。其中仔猪成本较上年增长了 11.2%，而收入却增长了 27.95%；肉猪成本较上年增长了 4.89%，而收入却增长了 29.76%；种猪成本较上年增长了 23.62%，而收入仅增长了 15.94%。生猪成本的变化主要受饲料、人工等成本的影响。加上公司生产规模扩大，生猪出栏量增加。因而，生猪毛利率涨幅较大，主营业务盈利能力大幅提升。公司家禽产品因鸡群淘汰、更新等因素影响，导致当期家禽产品销售额占比下降 7.98%，占公司营业毛利的比例也有所下降。其中种蛋成本较上年同期增长了 12.96%，而销售单价却下降了 0.88%；鸡苗成本较上年同期增长了 13.64%，而销售单价增长了 9.58%；淘汰种鸡成本较上年同期下降了 0.74%，而销售单价增长了 7.76%。6、采购饲料成本分析在生猪规模养殖成本中，饲料成本占总成本 60%左右。生猪饲料的主要成分为玉米和豆粕，其价格走势受整个农产品市场影响较大。饲料价格与猪肉价格在较短周期内经常出现变动不一致的情况，从而造成养殖户的利润波动。公司作为规模养殖企业，能够大规模采购和预测原料价格波动的优势，可以根据市场行情调节原料存量，以减小原料价格波动对公司经营业绩的影响。5.2 主营业务分行业、产品情况表单位：万元主营业务分行业情况,分行业,营业收入,营业成本,毛利率（%）,营业收入比上年增减（%）,营业成本比上 毛利率比上年增年增减（%）减（%）,畜牧养殖业,127,352.81,76,513.63,39.92%,86.47%,50.71%,14.25%,批发零售业,2,656.65,2,399.74,9.67%,主营业务分产品情况,分产品,营业收入,营业成本,毛利率（%）,营业收入比上年增减（%）,营业成本比上 毛利率比上年增年增减（%）减（%）,商品仔猪二元种猪商品肉猪种蛋鸡苗肉鸡,60,645.417,312.1149,132.945,960.412,054.792,006.41,31,404.444,063.2132,286.645,680.131,626.871,281.65,48.22%44.43%34.29%4.70%20.83%36.12%,126.14%43.43%93.54%-9.01%8.20%-11.55%,83.49%57.84%42.99%6.51%13.34%-19.04%,12.04%-5.08%23.23%-13.88%-3.59%5.90%,粮食收入,2,656.65,2,399.74,9.67%,其他,240.75,170.68,29.10%,-12.53%,15.44%,-17.17%,5.3 报告期内利润构成、主营业务及其结构、主营业务盈利能力较前一报告期发生重大变化的原因说明 适用 不适用金额单位：人民币元,项目_,2011 年度_,2010 年度_,增减幅度%,营业收入_1,300,094,628.27_营业利润_423,200,190.31_,682,964,644.89_111,431,649.09_,5,90.36279.78,类,类,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要,利润总额_429,492,063.92_销售费用_21,683,660.62_管理费用_45,580,386.30_财务费用_20,000,190.57_,124,201,076.13_13,669,834.1435,434,892.40_15,122,149.88_,245.8058.6228.6332.26,净利润_,428,580,576.77_,122,967,655.26_,248.53,归属于母公司股东的净利润,428,635,408.33,122,967,655.26_,248.58,1、营业收入本期较上期增加 90.36%，主要是生猪养殖规模不断扩大，商品仔猪、商品肉猪销售增加；2、销售费用本期较上期增加 58.62%，主要是运输费、广告宣传费增加所致；3、财务费用本期较上期增加 32.26%，主要是银行借款增加，利息支出增加。6 财务报告6.1 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明 适用 不适用会计估计变更的内容：本次变更前的会计估计别_使用年限（年）_残值率%_年折旧率%种猪_3_10_30变更后的会计估计别_使用年限（年）_残值率%_年折旧率%种猪_4_10_22.5本公司 2011 年 4 月 13 日董事会临时会议决议审议通过了关于公司会计估计变更的议案。本次会计估计变更后，原有种猪按其剩余使用年限增加 1 年计提折旧，新增种猪按年限 4 年计提折旧，残值率为 10%不变。会计估计变更的原因：公司通过实施品种改良、优化饲料配方、改善饲养环境等综合措施，使养殖生产的各环节更符合种猪的生物特性，随着公司的良种繁殖体系日趋完善，使种猪的使用年限延长到四年。为了能够更加公允、恰当地反映本公司的财务状况和经营成果，使生产性生物资产种猪折旧年限与实际使用寿命更加接近，公司根据会计准则等相关会计及税务法规的规定，结合本公司的实际情况，对生产性生物资产种猪的预计使用寿命进行变更。此项会计估计的变更无法确定其累积影响数，因而采用未来适用法。本次会计估计变更执行时间自 2011 年 1 月 1 日起执行。会计估计变更使本期生产性生物资产增加 6,765,255.76 元，营业成本减少 5,401,748.31 元，存货减少 1,363,507.45 元，影响当期净利润增加了 5,401,748.31 元。6.2 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响 适用 不适用6.3 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明 适用 不适用1、子公司情况（1）通过设立或投资等方式取得的子公司6,的,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要,子公司全称_子公司类型_注册地_业务性质_注册资本_经营范围_持股比例%_表决权比例%_是否合并报表,吉林雏鹰农贸有限公司_全资_吉林省洮南市洮突公路 4 公里路北_贸易业_5000 万_粮食收购；农副产品购销及加工_100_100_是,三门峡雏鹰农牧有限公司_全资_三门峡市陕州公园北大街东排 8 号_养殖业_10000 万_畜禽养殖、销售；农牧技术开发、饲料生产、销售_100_100_是,渑池雏鹰特种养殖有限公司_控股_渑池县段村乡段村村_养殖业_1000 万_野猪驯养繁殖；野猪及其产品收购、销售_75_75_是开封雏鹰肉类加工有限公司_全资_开封市尉氏县大桥乡大桥村_加工业_10000 万_生猪屠宰，生鲜肉销售_100_100_是,续：,子公司全称_期末实际出资额（万元）_实质上构成对子公司净投资的其他项目余额_少数股东权益_少数股东权益中用于冲减少数股东损益的金额,吉林雏鹰农贸有限公司_5000 万三门峡雏鹰农牧有限公司_10000 万,渑池雏鹰特种养殖有限公司_750 万_-_2,445,168.44_54,831.56开封雏鹰肉类加工有限公司_7000 万,（2）非同一控制下企业合并取得的子公司,子公司全称_子公司类型_注册地_业务性质_注册资本_经营范围_持股比例%_表决权比例%_是否合并报表,郑州雏鹰蔬菜种植有限公司_全资_新郑市人民路体育场北门口_种植业_100 万_ 蔬菜种植、花卉种植、农业技术咨询_100_100_是,续：,子公司全称_期末实际出资额（万元）_实质上构成对子公司净投资的其他项目余额_少数股东权益_少数股东权益中用于冲减少数股东损益的金额,郑州雏鹰蔬菜种植有限公司_100 万,2、特殊目的的主体或通过受托经营或承租等方式形成控制权的经营实体本公司无特殊目的的主体或通过受托经营或承租等方式形成控制权的经营实体。,3、本期新纳入合并范围的主体和本期不再纳入合并范围的主体本期新纳入合并范围的子公司名称_期末净资产_本期净利润,三门峡雏鹰农牧有限公司_97,797,570.15_-2,202,429.85渑池雏鹰特种养殖有限公司_9,780,673.77_-219,326.23开封雏鹰肉类加工有限公司_69,656,231.16_-343,768.84郑州雏鹰蔬菜种植有限公司_760,792.60_-37,984.89,本公司第一届董事会第十九次会议和 2010 年股东大会审议通过了关于公司与三门峡市人民政府合作进行生态猪养殖产业化项目的议案，项目将在三门峡市陕县、渑池县、卢氏县进行生态猪养殖项目建设，并建设与之配套的生猪屠宰加工厂、种猪场、饲料加工厂等，项目建设期为 4-5 年，公司决定在三门峡市设立子公司，注册资本 1 亿元，主要开展土地租赁、项目建设、管理运营等事宜。,2011 年 4 月，子公司三门峡雏鹰农牧有限公司取得了三门峡市工商行政管理局颁发的注册号为 411291000002244 的企业法人营业执照，经营范围为畜禽养殖、销售；农牧技术开发。,2011 年 5 月 三门峡雏鹰农牧有限公司设立了陕县分公司，取得了陕县工商行政管理局颁发的注册号为 411222000003985 营业执照，经营范围为畜禽养殖、销售；农牧技术开发。,2011 年 7 月 三门峡雏鹰农牧有限公司设立了渑池分公司，取得了渑池县工商行政管理局颁发的注册号为 411221000006182的营业执照，经营范围为生猪养殖、销售；农牧技术开发。,2011 年 10 月 三门峡雏鹰农牧有限公司设立了卢氏分公司，取得了卢氏县工商行政管理局颁发的注册号为 411224000006771的营业执照，经营范围为畜禽养殖、销售；农牧技术开发。,7,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要2011 年 3 月 16 日，公司第一届董事会第十九次会议和 2010 年股东大会审议通过了关于公司与三门峡市人民政府合作进行生态猪养殖产业化项目的议案，项目将在三门峡市所辖县市选定区域投资建设生态猪养殖项目，并建设与之配套的生猪屠宰加工厂、种猪场、饲料加工厂等。，公司决定在三门峡市设立子公司，注册资本 1 亿元，主要开展土地租赁、项目建设、管理运营等事宜。2011 年 4 月，子公司三门峡雏鹰农牧有限公司取得了三门峡市工商行政管理局颁发的注册号为 411291000002244 的企业法人营业执照，经营范围为畜禽养殖、销售；农牧技术开发。三门峡雏鹰农牧有限公司根据其业务发展需要，先后设立了：陕县分公司，取得了陕县工商行政管理局颁发的注册号为 411222000003985 的营业执照，经营范围为畜禽养殖、销售；农牧技术开发；渑池分公司，取得了渑池县工商行政管理局颁发的注册号为 411221000006182 的营业执照，经营范围为生猪养殖、销售；农牧技术开发；卢氏分公司，取得了卢氏县工商行政管理局颁发的注册号为 411224000006771 的营业执照，经营范围为畜禽养殖、销售；农牧技术开发。2011 年 7 月 26 日，公司第一届董事会第二十次会议审议通过了关于设立三门峡雏鹰特种养殖有限公司的议案，决定出资750 万元人民币与毛容女士（出资 250 万元）在三门峡市卢氏县设立子公司三门峡雏鹰特种养殖有限公司（名称以工商核准为准），注册资本 1000 万元，主要从事野猪的养殖和销售。2011 年 9 月，子公司渑池雏鹰特种养殖有限公司取得了渑池市工商行政管理局颁发的注册号为 411221000008987 的企业法人营业执照，经营范围为野猪驯养繁殖；野猪及其产品收购、销售。2011 年 7 月 26 日，公司第一届董事会第二十一次会议审议通过了关于成立开封雏鹰食品加工有限公司的议案，公司决定在开封市尉氏县成立全资子公司开封雏鹰食品加工有限公司（名称以工商核准为准），负责开封市尉氏县年屠宰 100 万头生猪屠宰项目的建设及运营，注册资本 1 亿元人民币。公司首次以自有资金 2000 万元人民币出资，剩余出资将在子公司成立之日起 2 年内缴足。2011 年 9 月，子公司开封雏鹰肉类加工有限公司取得了尉氏县工商行政管理局颁发的注册号为 410223000024877 的企业法人营业执照，经营范围为生猪屠宰，生鲜肉销售。目前超募资金中的 5000 万元人民币和自有资金的 2000 万元已投入开封雏鹰肉类加工有限公司。4、本期发生的非同一控制下企业合并,被购买方_,商誉金额,_商誉计算方法,郑州田丰农业开发有限公司_401,222.51_ 收购成本大于其在购买日子公司可辨认净资产公允价值份额的差额2011 年 9 月 18 日，公司第一届董事会第二十一次会议通过了关于收购郑州田丰农业开发有限公司并更名为“郑州雏鹰蔬菜种植有限公司”的议案，公司决定以自有资金人民币 120 万元收购郑州田丰农业开发有限公司并将其更名为“郑州雏鹰蔬菜种植有限公司”作为公司的全资子公司，利用生物有机肥专业从事绿色蔬菜的种植与销售，注册资本 100 万元。2011 年 10 月，本公司与郑州田丰农业开发有限公司股东杨献法签订了股权转让协议，经双方协商本公司以总价款 120 万元，取得了郑州田丰农业开发有限公司 100%股权，合并成本为现金 120 万元。股权转让基准日为 2011 年 9 月 30 日，合并产生的商誉为 401,222.51 元。2011 年 12 月，更名为郑州雏鹰蔬菜种植有限公司，取得了新郑市工商行政管理局颁发的注册号为 410184000013777 的企业法人营业执照，经营范围为蔬菜种植、花卉种植、农业技术咨询。6.4 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 适用 不适用8,绩,雏鹰农牧集团股份有限公司 2011 年年度报告摘要6.5 对 2012 年 1-3 月经营业绩的预计 适用 不适用2012 年 1-3 月预计的经营业 归属于上市公司股东的净利润净利润同比上升 50以上,2012 年 1-3 月净利润同比变 归属于上市公司股东的净利润比上年同期增长幅度动幅度的预计范围 为：2011 年 1-3 月经营业绩归属于上市公司股东的净利润（元）,130.00%,180.00%42,453,703.98,业绩变动的原因说明,2012 年第一季度由于养殖规模扩大，公司生猪产品产销量将持续增加，预期营业收入及净利润将大幅度增长。雏鹰农牧集团股份有限公司法定代表人：侯建芳二零一二年三月十三日9,