2006年中期业绩推介演示稿.ppt
二零零六年中期业绩推介,2006年8月,上半年经营业绩下半年工作重点,定向增发方案,深圳第五园,1.1,06年中期亮点,良好的销售业绩，为公司持续增长奠定坚实基础规模和效益同步增长：结算面积增长51.9%，结算收入增长53.9%，净利润增长53.5%，1-6月净资产收益率11.7%合作模式进一步深化，多元化融资渠道继续拓展上半年新增项目中，万科权益规划建筑面积567万平米（其中229万平方米正在办理转让手续）,1.2,销售业绩,签约销售面积122.3万平米，较上年同期增长33.2%签约销售金额73.9亿元，较上年同期增长27.0%33.2%122.327.0%91.873.958.2,签约面积,签约金额,2005年1-6月,2006年1-6月,单位:亿元、万平米,1.3,结算情况,结算面积90.1万平米，较上年同期增长51.9%主营业务收入66.2亿元，较上年同期增长52.7%净利润12.2亿元，较上年同期增长53.5%51.9%90.152.7%66.2,59.3,43.3,53.5%7.95 12.2,结算面积,主营业务收入,净利润,2005年1-6月,2006年1-6月,单位:亿元、万平米,1.4,主要财务指标净资产收益率和每股收益,06年1-6月集团净资产收益率11.7%,每股收益0.308元，较上年同期增长32.2%,1.5,主要财务指标结算均价和毛利水平与05年类似，因结算项目的结构性因素，毛利率和结算均价处于较高水平，预计全年将有所调低,800070006000,5202,7163,5867,7257,50%45%40%35%,500040003000,25.8%,35.7%,29.2%,34.6%,30%25%20%,200010000,15%10%5%0%,2004年,mid2005结算均价,2005年毛利率,mid2006,单位：元/平方米,1.6,结算面积构成,珠三角、长三角和环渤海区域面积分别为37.0%、30.0%、23.4%深圳、上海、广州、北京、天津五大核心城市占整体67.4%,深圳广州东莞中山,22.0%7.5%1.6%5.9%,珠三角37%,上海 21.5%南京 1.9%南昌 5.6%无锡 1.0%,单位:万平米年度2005年1-6月2006年1-6月较上年增长,武汉1%成都8%珠三角18.933.3+76.2%,长三角21.627.0+25.0%,环渤海23.4%,长三角30%环渤海15.221.1+38.8%,北京天津沈阳长春大连成都公司2.67.4+184.6%,8.7%7.7%4.3%1.9%0.8%武汉公司1.11.3+18.2%,1.7,地产业务收入构成,珠三角、长三角和环渤海区域分别为38.0%、37.4%、19.4%五大核心城市贡献收入83.0%,深圳 28.0%广州 6.5%东莞 0.9%中山 2.6%成都4.4%,武汉0.8%,珠三角38.0%环渤海,长三角37.4%,上海南京南昌无锡,32.9%1.5%2.6%0.4%,北京天津沈阳长春大连,8.0%7.6%2.3%0.9%0.6%,19.4%,单位:亿元,年度2005年1-6月2006年1-6月较上年增长,珠三角15.024.9+66.0%,长三角17.124.4+42.7%,环渤海8.612.7+47.7%,成都公司1.22.9+141.7%,武汉公司0.40.5+25.0%,-,1.8,净利润构成,珠三角、长三角和环渤海三个区域分别占44.2%、43.7%、9.5%五大核心城市净利润贡献96.2%,深圳 39.0%广州 4.9%东莞-0.2%中山 0.6%成都2.9%北京 2.1%天津 7.6%沈阳-0.1%长春 0.1%大连-0.2%,环渤海9.5%,珠三角44.2%,长三角43.7%,上海南京南昌无锡,42.6%0.2%1.6%-0.8%单位:亿元,年度2005年1-6月2006年1-6月较上年增长,珠三角3.85.8+52.6%,长三角3.95.8+48.7%,环渤海0.71.2+71.4%,成都公司0.10.4+197.6%,武汉公司-0.1-0.0,1.9,期末已售未结情况,期末有91.3万平方米、金额53.4亿元的预售面积因未竣工而未参与结算,珠三角31%,长三角29%,珠三角38%,长三角,33%,武汉10%,环渤海21%成都9%期末已售未结面积构成,武汉8%,成都5%,环渤海16%期末已售未结金额构成,1.10,期末公司规划中项目总量及构成,期末万科权益下的规划中项目建筑面积1565万平方米本报告期新增权益项目建筑面积567万平方米，其中正在办理转让手续的项目229万平米；珠三角、长三角和环渤海三大区域新增权益项目占集团的比例分别为55.9%、23.9%、12.7%，五大核心城市新增权益项目296万平米，占集团总额的52.1%,深圳 21.1%广州 4.0%武汉3%成都4%,珠三角39%环渤海28%,长三角26%,上海 9.4%,期末权益规划建筑面积区域构成,北京 3.7%天津 15.7%单位:万平米,1.11,期末地产公司存货构成,地产公司存货规模由年初的148.7亿元增加到期末的203.1亿元，存货的增加主要来自于建设中和规划中的项目增加,现房库存下降,出租2%,建设中38%,现房,出租2%,建设中37%,现房9%,15%规划中,规划中,2006年6月末,51%,2006年初,46%,单位：亿元,项目2 0 0 6 年6 月末2 0 0 6 年初增减额增减幅度,现房18.122.0-3.9-17.7%,出租3.62.41.146.5%,建设中78.254.423.843.7%,规划中103.369.933.447.7%,合计203.1148.754.436.6%,1.12,资产负债状况,总资产负债水平较去年同期相比略有下降净负债水平较年初有大幅提升,70%60%50%,51.8%,58.3%54.6%59.4%61.0%59.6%,%,27.0%26.9%,39.2%,31.3%,40%,%,30%20%10%0%,%,14.2%,4.7%,01年,02年,03年,04年,05年,mid06,01年,02年,03年,04年,05年,mid06,资产负债率,净负债率,上半年经营业绩下半年工作重点,定向增发方案,深圳第五园,2.1 工作重点方向,在宏观调控背景下，集中资源实现预定的经营目标,利用行业调控所带来的机遇，优先选择获取能于2007年和,2008年为集团带来收益的项目,适时调整尚未开工项目的规划设计，发挥公司在中小型住宅探,索上的先发优势，保持计划中的开发节奏,2.2 推进行业整合和多元化融资,加大合作力度，凭借资本市场信用和专业开发能力，谋求,行业资源整合的枢纽地位,继续加强和拓展多元化融资,通过均好中加速、合作杠杆及资金计划管理，进一步提升,资金运作效率和回报率,力争于年内完成定向增发,上半年经营业绩下半年工作重点,定向增发方案,深圳第五园,3.1 发行数量和募集资金金额,发行数量：不超过7亿股（含7亿股）,募集资金规模：不超过42亿元（含发行费用）,实际数量和金额由董事会根据实际情况与保荐机构协商,确定,天津水晶城,3.2 定价方式,不低于董事会决议公告日前二十个交易日A股股票收盘,价的算术平均值，即5.67元,最后价格根据询价结果，由董事会根据实际情况与保荐,机构协商确定,天津水晶城,3.3 发行对象,不超过10家符合相关条件的特定对象,其中华润有意向认购不低于1.1亿股本次发行的股份,天津水晶城,3.4 锁定期安排,华润认购的股份在本次发行结束之日起，36个月内不得,转让,其余投资者认购的股份自发行结束之日起12个月不得转,让,天津水晶城,1,2,3,4,5,6,7,8,3.5 募集资金投向项目,序号,项目名称,拟投入募集资金金额 投资总额（万元）（万元）,项目内容,厦门吕岭路项目佛山南海桂城A7项目北京顺义四季花城项目杭州江干区九堡项目佛山顺德新城区项目武汉京汉大道项目上海吴泾镇锦川项目成都金牛区沙湾项目合计,75,00075,00055,00050,00050,00050,00035,00030,000420,000,126,707147,846124,112103,709112,19398,715110,72269,763893,767,住宅为主住宅为主住宅为主住宅为主住宅为主住宅及少量商业住宅为主住宅及少量商业,
